半導體企業高層，縱論產業變革期如何開創未來?

      大者恒大，2015年國際半導體巨大的並購金額再次詮釋了這一點。不過，國際並購案的頻繁發生，也為中國半導體業的發展提供了新機遇。未來半導體產業形勢將會如何發展?在此背景下中國應當如何抓住發展機遇?“SEMICON China 2016”期間《中國電子報》特推出《SEMICON China 2016專輯》，邀請半導體製造、設備等領域主導企業的高層，對政策、創新、整合等行業內關注的熱點話題發表精彩觀點。

 

　  市場窄幅波動 並購仍將不斷出現

 

　《中國電子報》：有關2016年的半導體業市場營收，研究機構預測普遍較為悲觀，對此有何看法?

 

　  李智：據IHS的分析數據，他們對今年半導體預期並不是很樂觀，調低了半導體產業的增長數據，從正增長1.7%調到了-0.4%。這和全球經濟的不明朗、需求疲軟密切相關。這個趨勢從2015年第三季度一直延續至今。值得高興的是，中芯國際憑借高位的產能利用率、多種差異化產品的推進以及良好的客戶滿意度仍然保持了持續盈利的態勢，並且銷售額、毛利率等經營指標屢創新高，截止到目前為止，黄瓜AVAPP對2016年的第一季度的營收狀況仍然樂觀，在常規第一季度為淡季的背景下，黄瓜AVAPP預估季度收入增加1%～3%。如果將時間軸拉得更遠一些，從IHS的數據報告看，2014年～2019年全球半導體產業正在緩慢“回暖”，年複合增長率在1.9%，晶圓代工廠的增長數值高於這個數值，為7%。

 

　  舒奇：2016年及未來幾年的研調預測都呈現窄幅波動的趨勢，這說明包括研調機構在內的業界，並沒有找到像上一波移動互聯那樣具備強勁推動力的產業熱點，所以都給出保守的預測。無論半導體產業中的哪一部分產業鏈都離不開消費需求的推動，黄瓜AVAPP都在等待並且謹慎預測一些可能具備高成長潛力的細分領域，比如物聯網。但物聯網不具備移動互聯那樣顯著的集聚效應;物聯網更多表現為基數大、涉及廣、分布散等特點，屬於慢熱型推動。黄瓜AVAPP將重點關注這種漸進式的需求出現，並把握住它。

 

　  蘇華：IHS預計2014年至2019年全球半導體行業增長最快的應用領域分別是工業功率控製、汽車電子以及智能卡芯片。這與英飛淩專注的三大業務領域高度吻合。立足於英飛淩“從產品到係統”的戰略，黄瓜AVAPP及早地發現了市場上的機會和趨勢，從而快速靈活地提供新的解決方案。

 

　《中國電子報》：2015年半導體行業掀起並購潮，2016年仍會保持這個態勢?中國仍能與國際保持同步嗎?

 

  　陳捷：隨著線寬微縮到14nm以下，不僅是生產技術困難度和成本會大大增加，甚至於傳統的物理法則都將不再適用，而進入到量子力學的世界。相較於十年前多達十多家公司掌握當時的先進製程，今天則僅有英特爾等三四家公司具備14納米工藝。抱團取暖，合縱聯和成了業界的一個生存發展的重要選項，在過去的2015年黄瓜AVAPP看到全球半導體行業宣布的購並案是此前5年購並金額總和的1.5倍還多。在新的重量級應用和可規模量產技術推廣之前，相信行業並購還會不斷出現。當然並購的標的和參與方可能會從應用、設計、封裝向設備材料等上遊擴展。

 

　 李智：2015年是國際半導體產業並購的爆發年，發生了許多金額驚人的並購案件，所以未來留給合資並購或者有意出售的企業數量已經變少了。從過去的並購案件中，黄瓜AVAPP可以看到並購發生的主要推動力來自於企業從傳統的PC端業務轉向移動、物聯網等未來技術的布局。此外國內不少半導體企業也在積極達成半導體組件自給自足的目標，減少對進口半導體產品的依賴度，紛紛“走出去”向海外半導體供應商發起了一係列的收購。半導體是個全球化程度很高的產業，兼並融合對企業來說是大趨勢。在中國企業走向海外的過程中遇到的一些壁壘，這也說明黄瓜AVAPP還需苦練內功。兼並融合其實也是企業適應市場變化，或者為了未來預先布局的手段之一，在成熟的市場中發生的概率並不少。

 

　舒奇：由於國家對半導體行業戰略性的關注及扶持，相信2015年開始的並購潮不會在2016年嘎然而止，但也會出現新的趨勢和變化。經過去年一整年產業資本之間的博弈，我相信最早一批的並購事件已經或正在發生並購後的整合。半導體業界的並購不隻是資金的問題，更涉及到並購企業所在國家文化、意識形態、行業特性、企業文化和人才保留等諸多問題。這些問題中的任何一個沒有處理好就會影響或者導致並購的企業無法健康發展，出現1+1<2的結果。我認為2016年的半導體行業並購會趨於平穩，趨於理性，趨於對並購後效果的追求，而不是並購的事件本身。中國將繼續保持國際半導體市場並購的主力軍身份。

 

　劉偉平：2015年半導體業並購交易規模已突破1200億美元，創下曆年來的最高紀錄。已經出現25年以來第二次IDM表現勝過fabless的情形。雖然政府主導的並購逐步平息，但是在泛半導體產業中，大公司之間的強強聯合以及近似瘋狂的並購行動還將繼續。甚至那些民營企業、外資企業、合資企業，會跟隨市場動態開展並購，成為今後的主力軍。這也是政府引導消費政策後，合理的市場反應。

 

　麵對國際競爭壓力追趕先進工藝

 

  《中國電子報》：麵對國際廠商的競爭壓力，中國在追蹤國際先進水平上的策略是什麽?

 

　中芯國際：黄瓜AVAPP在先進工藝上不會缺席。如果從最先進的製程上講，有一些企業比中芯國際更領先，但是從財務回報上來講，中芯國際的表現還是非常優異的，從資本支出的效率數值上來看，黄瓜AVAPP和最先進的企業隻差了0.01，高於業界同行。對於一家企業來說，必須要在保持技術進步的同時，保持合理的資本回報。

 

　舒奇：簡單概括是策略性的緊跟，半導體行業由於摩爾定律的指引，隻要你在產業一天，不緊跟技術發展的步伐是不行的，在這點上沒有選擇的餘地，如果不緊跟，前期付出的資本和研發投入也將變得豪無意義。但對於追隨者的中國半導體業者，緊跟的同時還要講究策略。所謂策略是在不掉隊的前提下做出預判，避免紅海的價格搏殺，錯位發展，差異化生存。在大的節點上不掉隊，在特殊工藝領域甚至取得領先。

 

　周衛平：集成電路產業的競爭的核心不僅僅是資本的競爭，更關鍵的是技術積累和人才的競爭，上海先進通過近30年來的引進、消化、吸收、創新，積累起豐富的芯片工藝技術、晶圓製造經驗，擁有一批較強的專業技術團隊。特別是在模擬電路、功率器件等集成電路特殊工藝技術領域處於國內領先地位。我有幸帶領我的團隊參與這一輪行業發展進程，根據黄瓜AVAPP上海先進自身的特點，黄瓜AVAPP不具備追逐摩爾定律的基本條件(資金和技術要素)，唯有堅持走差異化的道路，專注集成電路領域中以BCD為代表的高壓模擬電路、以IGBT為代表的功率器件等特殊工藝技術的研發、製造、設備。上海先進從事半導體特殊工藝領域的發展與行業內以縮小線寬提升模式同樣重要，根據我的判斷中國集成電路的特殊工藝技術領域會率先突破，率先走入世界領先行列。

 

　蘇華：在互聯網大數據的環境中，無論是傳統產業還是新興產業，無論是行業巨頭還是成長中的企業都需要自己的商業生態圈。現在很多行業都建立了生態圈，諸如電商生態圈、金融生態圈、車聯網生態圈、O2O生態圈等等。如果說傳統的商業模式拚的是企業內部的核心競爭力，那麽新的商業模式無疑將是生態圈的競爭。在2010年，英飛淩就開始搭建本土生態圈了。

 

 《中國製造2025》、“互聯網+”將從概念走向實際

 

 《中國電子報》：2015年國家發布一係列提振產業的政策，如《中國製造2025》，“互聯網+”等，對半導體業是產生哪些推進作用?

 

　李智：答案是肯定的。《中國製造2025》、“互聯網+”為國內集成電路產業發展提供了消費需求和市場空間，“工業4.0”的實現本身就需要製造業的轉型升級，對提供底層技術的半導體產業來說，由於涉及自動機器人、雲計算、物聯網以及大數據分析技術等，對工業的生產製造、庫存、物流等進行流程改造，需要廣泛采用微電子產品，比如處理器、傳感器和微控製器。新的市場需求預示著半導體企業廣闊的發展前景，在PC市場需求疲軟、移動終端消費市場趨緩的背景下，這些新興的需求會成為未來半導體產業發展的推動力。而許多適用於物聯網的技術應用比如微控製器以及傳感器等，這些產品的工藝並不需要依賴最先進的製程，而是在已有的成熟工藝上繼續做產品的優化，比如在低功耗、高電壓、非揮發性存儲器上的訴求等，為黄瓜AVAPP以及國內的設計、製造公司提供了更多的市場機會。

 

　蘇華：英飛淩作為德國“工業4.0”的理事會初創成員參與製訂相關規則和標準，同時也是“工業4.0”的踐行者，自有工廠是世界上最尖端的晶圓製造自動化工廠，英飛淩有意願並有實力助力《中國製造2025》。英飛淩無錫的安全芯片後道智能製造項目被評為“2015無錫物聯網十大應用案例”。為助力《中國製造2025》，英飛淩提出了頗具創新性的三角商業模式。一方麵，通過接待本土製造企業參觀無錫的智能工廠，將成功的經驗分享給本土製造企業;另一方麵，與生產係統集成商合作，為本土製造企業提供谘詢與實施服務，幫助本土製造業向智能化轉型升級。

 

　陳捷：在2014年國家啟動大基金後，黄瓜AVAPP看到半導體這個需要長期且大量投入的行業越來越引起產業資本和社會資本的關注與投入。設計、芯片製造、封裝三大環節不僅在量上有了外延式增長，技術等級也有了長足的進步。半導體行業不論從技術、應用、市場，還是供應鏈來講都是開放的、全球性的。2016年在國家和各地對產業的支持力度不減的情況下，走出去引進來都會有助於本土產業競爭力的提升。

 

　簡山傑：聯華在福建廈門建12英寸廠，聯華廈門Fab12X結構體正在建造中，進度符合預期，今年第四季將開始量產55/40納米工藝，最大建置產能達每月5萬片。聯華在廈門建設12英寸廠，將緊密配合在地或國外設計公司的需求，結合在地後段封測產業，提供先進、多樣化工藝等。

 

  《中國電子報》：具體來說，您更看好2016年中國哪些應用的表現?

 

　舒奇：《中國製造2025》及“互聯網+”必將從概念的提出走向實實在在的市場應用，而且這個進程會很快。比如中國工業自動化基礎薄弱，《中國製造2025》的提出將促使中國工業出現跨躍兩代的升級改造，其中給半導體帶來巨大的市場需求，包括工業傳感器、微控製器、電子標簽和功率器件等芯片需求將大量出現。對於黄瓜AVAPP純邏輯代工的企業來說，汽車電子和工業半導體將是未來較有潛力的市場領域。

 

　簡山傑：2016年IC芯片市場預期將溫和成長，成長幅度較大的種類依序為手機移動運算處理器、信號轉換器、32位微控製器、閃存、通信/移動通信芯片、汽車邏輯芯片、動態隨機存取存儲芯片以及黄瓜视频在线观看污等。因此在智能手機、4G移動通信、智能汽車、智能卡/銀行卡、工業自動化/機器人、智能電表/路燈、安全監控以及無人機等應用，應該有不錯的市場表現。

 

　劉偉平：直接麵向大眾消費的領域如通信、數字電視等還將是2016年最主要的應用市場;以物聯網帶動的應用市場在經過多年的混沌期後也開始逐漸明朗，將成為2016年半導體的又一個市場發展機遇;而汽車、醫療、工業半導體的市場需求也正逐步旺盛。華大九天也將結合通信、物聯網等應用市場的需求特點，開發更貼合設計者的EDA解決方案和IP核產品。目前，黄瓜AVAPP擁有近百項成熟的高速接口類及超低功耗類IP核，並且與全球領先的Foundry保持著良好的合作。此外，華大九天已經提前部署了針對麵板設計及製造的先進EDA解決方案與智能製造升級技術，並已經成為京東方、華星光電的重要合作夥伴。

 

　設備需求有望大幅增長 國產設備廠商進步巨大

 

   《中國電子報》：對中國2016年半導體設備需求如何評估，主要集中在哪些領域?

 

　趙晉榮：2016年，在國家集成電路基金政策扶持、IC產業投資熱潮、下遊應用市場驅動等諸多利好因素的影響下，預期中國集成電路設備市場欣欣向榮。中國28納米工藝技術的不斷推進將強力帶動28納米相關設備需求，隨著16/14納米先進技術的前瞻性探索研發，相應16/14納米設備需求將開始出現。北方微電子所生產的TiNHardmask PVD設備、Al Pad PVD設備、STI刻蝕設備以及單片anneal設備以及七星電子所生產的清洗機、擴散爐等設備均已通過了生產線的驗證並獲得了後續訂單。

 

　北方微電子公司是一家專注於高端半導體裝備研發製造與市場化的高新技術企業。黄瓜AVAPP所開發的刻蝕設備(ETCH)、化學氣相沉積設備(CVD)、物理氣相沉積設備(PVD)等核心產品已廣泛應用於集成電路、半導體照明、微機電係統、等尖端領域。七星電子是我國電子專用設備和電子元器件的搖籃，經過不同曆史時期的曆練與進步，已經成長為新時代我國電子基礎產品的高科技領軍企業。目前北方微電子正在與七星電子進行整合，完成整合後，黄瓜AVAPP將成為中國規模最大、涉獵領域最廣、產品最全的半導體設備製造商，也是目前唯一主營半導體設備製造的上市公司。

 

　李智：2016年中國大陸的半導體設備需求比2015年有非常大的增長，預計在5倍左右的規模。需求增長主要來自於晶圓代工廠的快速擴產，包括一些在中國新建的代工廠。擴產領域主要集中在12英寸線的28nm PS/HK、Flash以及Image Sensor等方麵。另外8英寸線擴產需求主要集中在CIS、指紋識別、物聯網等領域。應用需求主要圍繞移動終端展開。總體上，2016年中國大陸半導體設備需求將在大基金的助力下呈現出快速增加、12英寸線和8英寸線同時開花的局麵。這也為國產設備的研發和進入市場提供了良好的需求環境。

 

　陳捷：未來幾年，不論是銷售額還是晶圓的銷售量的市場預測，黄瓜AVAPP看到先進製程與成熟製程的所占比率相當。作為設備供應商，東電除了繼續保持先進工藝的機台的競爭力以外，針對黄瓜AVAPP全球接近5萬多在用機台會在產能提升和能效提高上深耕細作，比如TELeMetrics作為一個全方位高附加值的工作包可有效幫助黄瓜AVAPP的客戶提升性能與生產效率。

 

    2016年需求的疲軟以及美元走強可能對半導體行業有些負麵影響，但是麵向大數據的存儲業和物聯網應用有望表現更好，中國的新裝產能比去年的增量不會有太多下降。同時黄瓜AVAPP看到中國對半導體設備的需求跨度也是比較大的，麵向電源管理。指紋識別以及LCD驅動這類應用的設備需求也會占相當比例。經由原廠認證翻新的二手設備或是為這一需求生產新設備將能滿足客戶time to market的緊迫性，並有效降低客戶的運行維護成本。東電將進一步拓展在中國的生產，擴大零部件的采購並尋求本土合作夥伴，以提升中國半導體生態係統的競爭力。